Основные факторы:
- Сохраняющаяся во многих районах страны сухая, с малоэффективными ливнями погода привела к увеличению площадей, охваченных почвенной засухой, что негативно сказалось на развитии поздних сельскохозяйственных культур, однако устойчивого ухудшения состояния таких посевов пока не отмечается.
- По оценкам Daniel Trading SA, экспорт гороха из Украины в 2017/18 МГ составит 500 тыс. т. В прошлом сезоне Украина экспортировала 465,5 тыс. т, что вдвое больше, чем в 2015/16 МГ. Урожай позволит Украине закрепиться в тройке крупнейших производителей гороха. Украинский горох покупает 69 стран, среди которых больше других – Индия и Пакистан.
- Страны Евросоюза за неделю на 10 августа экспортировали 171,3тыс. т мягкой пшеницы (29,7 тыс. т на предыдущей неделе). Всего с начала сезона экспортировано 1,5 млн. т, что на 60% меньше, чем за аналогичный период прошлого сезона. Недельный экспорт фуражного ячменя составил 3,98 тыс. т (4,6 тыс. тна предыдущей неделе). Всего с начала сезона экспортировано 204,4 тыс. т, что на 81,4% меньше, чем за аналогичный период прошлого сезона.
- По итогам десяти месяцев текущего 2016/17 МГ Россия экспортировала 5,14 млн. т кукурузы, что уже на 13% больше, чем было поставлено на внешние рынки за весь прошлый сезон (4,6 млн. тонн было в 2015/16 МГ). Евросоюз остается ТОП-импортером российской кукурузы с долей рынка в 19%. В тройку основных направлений сезона вошли также Иран (18%) и Вьетнам (16%).
- В 2017/18 МГ площадь сева кукурузы в Аргентине увеличится на 5-10% по сравнению с прошлогодним результатом, согласно прогнозам аргентинских аналитиков Agripac. Прогнозируемая площадь составляет около 5 млн. га и будет новым рекордом для страны. Некоторые операторы рынка прогнозируют рост до 5,3 млн. га против 4,8 млн. га в прошлом году.
Внутренний рынок фуражных зерновых на прошлой неделе развивался разнонаправленно. Если кормовая пшеница подешевела вместе со своим продовольственным аналогом, то ячмень, напротив, укрепился в цене. На горох и кукурузу цены снизились, причем на это снижение сыграли другие, отличные от пшеничных факторов. Итак, обо всем по порядку, но сначала несколько слов о конъюнктуре мирового рынка фуражных культур.
В уже упомянутом августовском отчете Минсельхоза США, который был опубликован в конце предыдущей недели, прогноз по производству фуражных зерновых оказался снижен на 2,3 млн. т – до 1314,1 млн. т, также на 1,9 млн. т снизилась и оценка объемов глобального потребления кормовых культур. В частности, на 3,42 млн. т уменьшен прогноз мирового производства кукурузы, который теперь составляет 1033,5 млн. т. Вместе с тем, что касается Украины, прогноз урожая зерновой этой вырос на 1,1 млн. т. Оценка глобального производства ячменя, в отличие от кукурузы, выросла на 1,56 млн. т – до 140,06 млн. т.
При этом текущие объемы торговли ячменем почти не изменилась, поскольку снижение экспорта из ЕС пока компенсирует рост поставок из Украины. Однако этот рост на прошлой неделе привел к росту цен экспортного предложения зерновой на украинском FOB: если раньше они озвучивались в диапазоне $168-172/т, то в прошлую пятницу составляли уже $170-173/т. Аналогично выросли цены спроса трейдеров на ячмень на внутренних элеваторах – с 4100-4300 грн./т до 4450-4650 грн./т, и в портах – до 4750-4950 грн./т против 4550-4700 грн/т семи днями ранее. И лишь у переработчиков закупочные цены закупочные цены не изменились и составляли прежние 4150-4450 грн./т на базисе СРТ-предприятие.
Закупочные цены на фуражную пшеницу, как уже упоминалось, двигались в фарватере продовольственного аналога, т. е. резко в сторону снижения. К минувшей пятнице цены спроса трейдеров опустились до 3900-4450 грн./т EXW и 4450-4570 грн./т в портах против прежних 4200-4500 грн./т и 4600-4800 грн./т соответственно. Цены предложения зерновой на FOB озвучивались экспортерами в диапазоне $164-167, тогда как неделей ранее они составляли $177-181/т. Даже переработчики, чья ценовая политика является довольно инертной, к минувшей пятнице снизили свои закупочные цены на зерновую с прежних 4320-4570 грн./т до 4000-4450 грн./т на базисе СРТ-предприятие.
Что касается кукурузы, то, несмотря на снижение прогноза глобального производства экспертами USDA, сентябрьские фьючерсы на кукурузу на CBOT по итогам пятницы, 18 августа, зафиксировались на уровне $138,58/т, “потеряв” за неделю в цене более чем $3,5. Котировки ноябрьских фьючерсов кукурузы на EURONEXT, в тот же день, 18 августа, снизились до уровня €160,75/т против €163,5/т семью днями ранее.
На внутреннем физическом рынке Украины – тоже снижение цен, связанное как с отсутствием торговли зерновой, так и с началом уборки и ожиданием поступления нового урожая. По информации Минагрополитики Украины, в минувшую пятницу в Запорожской области обмолочены первые 100 га и собрано 200 тонн кукурузы в счет нового сезона, который начинается в сентябре. Так или иначе, но к концу прошлой недели трейдеры озвучивали закупочные на зерновую на внутренних элеваторах в диапазоне 4000-4600 грн./т, в портах – 4500-4700 грн./т, тогда как неделей ранее они предлагали 4300-4500 грн./т и 4650-4800 грн./т на базисах EXW и СРТ-порт соответственно. На FOB/Украина цены экспортного предложения кукурузы в минувшую пятницу озвучивались в диапазоне $169-170/т против прежних $170-171/т. У переработчиков тоже зафиксировано снижение цен с прежних 4350-4650 грн./т до 4200-4450 грн./т на базисе СРТ-предприятие.
Цены спроса на фуражный горох на первичных базисах за прошедшую неделю также снизились и составляли 6000-6300 грн./т EXW против прежних 6350-6450 грн./т. В портах цены на горох в минувшую пятницу озвучивались в диапазоне 6200-6700 грн./т, тогда как неделей ранее здесь за него предлагали 6600-6800 грн./т. Долларовые цены на базисе СРТ-порт, напротив, выросли с $208-210/т до $210-216/т. Переработчики предлагали за зернобобовую прежние 6450-6550 грн./т СРТ-предприятие.
С поступлением кукурузы нового урожая внутренние цены на нее будут постепенно снижаться. Аналогичная тенденция в ближайшее время ожидается и на внутреннем рынке фуражной пшеницы. В то же время цены на ячмень и горох с наибольшей вероятностью пока будут оставаться в текущих диапазонах.
