Основные факторы:
- Согласно данным Госпотребслужбы, по состоянию на 11 октября 2017 г. Украина с начала 2017/18 МГ экспортировала 11,7 млн. т зерна. В частности экспортировано почти 6,8 млн. т пшеницы, из них – продовольственной свыше 3,8 млн. т и фуражной почти 3 млн. т. Поставки ячменя составили более 3,3 млн. т, кукурузы – более 1,22 млн. т. За тот же период прошлого маркетингового года было экспортировано свыше 11,3 млн. т зерновых, в частности, 7,4 млн. т пшеницы (3,8 млн. т продовольственной и 2,5 млн. т фуражной), 3,4 млн. т и более 7 млн. т. кукурузы.
- Агентство ООН по оказанию гуманитарной помощи закупило около 40 тыс. т украинской пшеницы для поставки в страны Восточной Африки (Джибути/Бербера) и Йемен.
- Алжир реализует программу поддержки сельхозпроизводителей, включая дешевые займы, низкие цены на семена и удобрения в 2017г. с увеличения к 2019 г. производства пшеницы и ячменя до 6,9 млн. т. В текущем году в стране собрали 3,5 млн. т , включая 2 млн. т пшеницы и 1 млн. т ячменя. Необходимость увеличения производства продиктовано стремлением экономить валютные ресурсы, однако в текущем сезоне импорт зерна останется на уровне прошлого – 13,3 млн. т. Практически весь алжирский зерновой импорт приходится на мягкую пшеницу, основным поставщиком которой является Франция.
- Ирак планирует сократить площади сева пшеницы под урожай 2018 г. с нынешних 1,8 млн. га до, примерно 1,6 млн. га. Сокращение посевных площадей объясняется изменениями климата. При этом в качестве предварительной задачи на сезон 2018/19 поставлено производства пшеницы, примерно, на уровне плана прошлого сезона – 3,65 млн. т.
- Департамент сельского хозяйства США (USDA) в своем октябрьском отчете оставил без изменений ключевые показатели Украины по пшенице на 2017/18 МГ: производство – 26,5 млн. т, потребление – 10 млн. т, экспорт – 16,5 млн. т, конечные запасы- 1,81 млн. т.
- По данным еженедельного мониторинга USDA, на конец первой недели октября сев озимой пшеницы в США был проведен на 48% площадей (57% год назад и 58% в среднем за 5 лет). Дали всходы 25% посевов озимой пшеницы (32% год назад и 30% в среднем за 5 лет).
- На состоявшемся 10 октября тендере в Египте, государственный GASC закупил 170 тыс. т пшеницы российского происхождения по цене $197,97-200/т на базисе FOB Black Sea. При этом лучшее французское предложение зерновой находилось на уровне $206,69/т, что на -3 $/т ниже по сравнению с прошлым тендером.
- Тендеры по закупке 100 тыс. т мукомольной пшеницы (11 октября) и 100 тыс. т фуражного ячменя (10 октября), которые проводило министерство торговли и промышленности Иордании, завершились провалом. На тендеры не было подано ни одной заявки. Новые тендеры по закупке такого же количества зерна пройдут 17 октября (фуражный ячмень) и 18 октября (мукомольная пшеница).
- Зерновое агентство Туниса на тендере 12 октября закупило 75 тыс. т твердой пшеницы у компаний Casillo и Euro Agricola по цене $285/т C&F с поставкой 15 декабря -20 января и 50 тыс. т мягкой пшеницы у компании COFCO по цене $208/т C&F с поставкой 25 ноября – 25 декабря. Тунис закрывает за счет импорта 40% своих потребностей в твердой и 85% – в мягкой пшенице.
- МСХ Японии закупило на тендере 106 тыс. т мукомольной пшеницы производства США, Канады и Австралии с поставкой в период с 21 ноября по 31 января 2018 г. Цена сделок не раскрывается.
- Правительство Эфиопии объявило международный тендер по закупке около 400 тыс. т мукомольной пшеницы произвольного происхождения. Крайний срок подачи заявок на тендер – 17 октября. Поставка пшеницы в зависимости от страны происхождения возможна до 7 февраля 2018 г.
Цены на основные зерновые культуры в Украине на прошлой неделе продолжали расти, однако темпы этого роста оказались самыми низкими за последние полтора месяца. Торможению рынка способствовали несколько факторов, в частности, первое за те же полтора месяца укрепление национальной валюты: в минувшую пятницу, 13 октября, установленный НБУ официальный курс гривны к доллару США составил 26,63 грн./$, тогда как еще неделю назад он равнялся 26,80 грн./$. Кроме того, на этот раз оказались практически без изменений экспортные цены на зерновые. В других условиях эти факторы могли бы спровоцировать даже умеренное снижение внутренних цен, однако продолжающееся сдерживание производителями продаж зерна и активный спрос на него экспортеров вынуждали трейдеров действовать привычным для них способом – увеличивать цены спроса. В ряде случаев вслед за трейдерами цены увеличивали и переработчики.
При этом основным событием минувшей недели на глобальном зерновом рынке стал выход очередного, октябрьского отчета Минсельхоза США с прогнозом мирового баланса спроса и предложения. В частности, прогноз мирового производства пшеницы в 2017/18 МГ был повышен на 6,34 млн. т – до 751,19 млн. т. Оценка мирового предложения пшеницы увеличилась еще на 7,11 млн. т – до рекордных 1007,77 млн. т. Прогноз экспорта пшеницы остался неизменным – 32,5 млн. т, прогноз конечных запасов повышен на 0,49 млн. т – до рекордных 17,33 млн. т. На рост мирового производства повлияли увеличение валового сбора в Канаде (плюс 0,5 млн. т), ЕС (плюс 2,17 млн. т), странах Северной Африки (плюс 0,35 млн. т), Индии (2,38 млн. т), России (плюс 1 млн. т).
Чикагская биржа еще с начала недели ожидала медвежьего прогноза USDA, ввиду чего брокеры усиленно закрывали короткие позиции, что привело к снижению цены на ближайшие, декабрьские фьючерсные контракты. Таким образом, в минувший четверг, 12 октября, в день выхода отчета, средняя цена контрактов мягкой краснозерной СВОТ в Чикаго снизилась до минимального с августа-месяца значения – $158/т, правда, уже в пятницу она укрепилась до $161,31/т. В то же время на EURONEXT в Париже декабрьские котировки мукомольной пшеницы снижались неуклонно как ввиду укрепления евро, так и по причине проигрыша французской зерновой на тендере в Египте, где она оказалась неконкурентоспособной из-за высокой цены. Так, 13 октября средняя цены контракта установилась на уровне €162/т против €164/т в минувший понедельник и €165,25/т в предыдущую пятницу.
По данным мониторинга компании “ПроАгро”, на физическом рынке в Украине трейдеры к концу минувшей недели озвучивали цены на зерно 2 класса на внутренних базисах в среднем диапазоне 4950-5200 грн./т EXW, за 3 класс – 4700-5000 грн./т EXW, тогда как неделей ранее они составляли 4950-5150 грн./т и 4700-4950 грн./т соответственно. Средние закупочные цены переработчиков на 2-3 класс также выросли во всех регионах, за исключением Западной Украины, где они остались без изменений. В целом, они составляли – 4900-5200 грн./т и 4750-4950 грн./т на условиях доставки СРТ-предприятие против прежних 4850-5150 грн./т и 4700-4950 грн./т.
В портовых терминалах рост цен спроса на пшеницу также был более умеренным, чем в начале текущего месяца, когда он составил +100 грн./т. В частности, в пятницу, 6 октября т. г., цены озвучивались в пределах: 2 класс – 5300-5500 грн./т, 3 класс – 5150-5400 грн./т (неделей ранее 5250-5500 грн./т. и 5100-5400 грн./т соответственно). Цены текущего экспортного предложения пшеницы 2-3 классов остались в прежнем диапазоне – $185-193/т FOB.
Вместе с тем, на прошлой после месяца стабильности вновь снизились внутренние цены на продовольственную рожь. Так, производители озвучивали цены предложения на базисе хозяйств на уровне 3400-3700 грн./т, а переработчики декларировали спрос в пределах 3450-3700 грн./т на базисе СРТ-предприятие против прежних 3450-3700 грн./т и 3500-3750 грн./т соответственно. Ввиду незначительного объема внутреннего предложения зерновой и увеличения импорта в страну ржаной муки зерно ржи теряет позиции на рынке, а вместе с ними теряет и в цене.
Вероятнее всего, рост цен на продовольственную пшеницу в Украине в ближайшее время продолжится, однако будет происходить умеренными темпами. На внутреннем рынке продовольственной ржи мы ожидаем стабильную ценовую ситуацию.
