- Динамика цен на пшеницу являлась в целом понижательной. Давление на рынок имели техническая корректировка цен после недавнего подорожания продукции и прогноз существенного увеличения производства и экспорта в Австралии. Дополнительное понижательное влияние в ЕС оказало повышение курса евро по отношению к доллару. Факторами поддержки являлось подорожание металлов и нефти и, на американском рынке, снижение курса доллара. Повышательное влияние на мировой рынок имела информация о хорошем спросе, данные о намерении России продлить действие запретительной экспортной пошлины на пшеницу, прогноз увеличения импорта в Израиль в текущем сезоне и намерение Саудовской Аравии постепенно отказаться от производства пшеницы, увеличив импорт.
- Ячмень
- на канадском рынке незначительно подешевел. Понижательное влияние имели низкий спрос, влияние технических факторов и оценки по поводу того, что стоимость ячменя является на текущий момент завышенной. Факторами давления выступили прогнозы увеличения производства в ЕС и Австралии и уменьшения импорта в Израиль и Саудовскую Аравию. Повышательное влияние оказывало низкое предложение со стороны производителей в Канаде и намерение России продлить действие запретительной экспортной пошлины
- Цены на кукурузу в рассматриваемый период повысились. Повышательное влияние на рынок оказало подорожание нефти и металлов и опасения по поводу меньших, чем ожидалось, посевных площадях в США. Факторами поддержки также являлись данные о возможном отсутствии экспорта со стороны Китая в ближайшее время и прогноз увеличения импорта в Израиль.
Пшеница
В период с 28 февраля по 6 марта на мировом аграрном рынке преобладала понижательная динамика цен на пшеницу. На Чикагской бирже СВОТ майские контракты подешевели на $14,71/т до $413,6/т ex-silo, на французской бирже MATIF – на $23,84/т до $426,9/т CPT. На английской бирже LIFFE они незначительно подорожали – до $384,4/т FOB.
Снижение цен вызвано их технической корректировкой после недавнего подорожания пшеницы.
Факторами поддержки являлось подорожание металлов и нефти и, на американском рынке, снижение курса доллара.
Повышательное влияние оказала информация о хорошем спросе. Так, Египет приобрел 125 тыс.т российской и американской пшеницы, а также о закупке на предыдущем неделе Ираком 700 тыс. т американской, австралийской и канадской пшеницы по ценам, находящимся в диапазоне $500/т FOB и $670/т C&F с поставкой в апреле-мае. Ирак также объявил тендер на приобретение 50 тыс. т твердозерной пшеницы.
Марокко объявило тендер на закупку 136 тыс. т мягкозерной пшеницы, Иордания – на приобретение 100 тыс. т твердозерной пшеницы, Египет – на закупку 40 тыс. т пшеницы (было приобретено 39 тыс. т российской продукции).
Стоимость французской стандартной пшеницы
с поставкой в марте-апреле составила на конец рассматриваемого периода EUR 274/т Руан.
Снижение цен на европейском рынке вызвано их технической корректировкой после недавнего существенного повышения и ростом курса евро по отношению к доллару до рекордного уровня.
Объемы торговли на европейском рынке были невысокими. Производители уже продали значительную часть своей продукции по хорошим ценам, и предложение с их стороны уменьшилось. Несколько снизился и спрос.
Повышательное влияние на европейский рынок оказало подорожание нефти и металлов.
Некоторую поддержку оказало объявление тендеров на закупку пшеницы Ираком, Марокко, Иорданией и Египтом. Однако эта поддержка была ограничена, поскольку трейдеры прогнозировали, что Ирак и Иордания закупят продукцию из других источников, Египет приобрел российскую пшеницу, а результаты марокканского тендера станут известны значительно позже.
За неделю, окончившуюся 5 марта, экспортная перевалка пшеницы через французский порт Руан составила 109,5 тыс. т, из которых 41,6 тыс. т было поставлено в Алжир, 33,3 тыс. т в Марокко и 31,3 тыс. т в Саудовскую Аравию.
Экспортные данные Минсельхоза США свидетельствуют о том, что сделка на продажу в Алжир 125 тыс. т американской пшеницы была расторгнута. Алжир в основном покупает французскую пшеницу, и ранее информация о заключении сделки оказала понижательное влияние на европейский рынок.
Благоприятный температурный режим в зимние месяцы и достаточное количество осадков позволяют специалистам Минсельхоза США прогнозировать повышение урожайности зерновых в Германии в 2008/09 МГ на 10% в сравнении с текущим сезоном. Ожидается, что в сравнении с 2007/08 МГ производство зерновых возрастет на 15,8% до 47 млн.т. Этому будет способствовать и расширение посевных площадей на 5,5%. В то же время, прогнозируемый объем урожая на 6% меньше рекордного 2004/05 МГ. Производство пшеницы увеличится на 14,2% до 23,9 млн. т.
Австралийское бюро экономики сельского хозяйства и ресурсов (Abare) прогнозирует, что в 2008/09 МГ урожай пшеницы в Австралии увеличится в сравнении с предыдущим сезоном почти в 2 раза до 25,95 млн. т при внутреннем спросе около 7 млн. т. В результате экспорт этой продукции может возрасти в сравнении с текущим сезоном в 2,4 раза до 15,39 млн. т. Экспорт в стоимостном выражении увеличится в 2,2 раза до A$4,73 млрд.
Увеличению производства будет способствовать расширение посевных площадей и прогнозируемые в целом благоприятные погодные условия. Прогноз существенного увеличения производства и экспорта в Австралии имел понижательное влияние на мировой рынок.
Abare прогнозирует, что в 2008/09 финансовом году (июль-июнь) мировые цены на пшеницу снизятся. Средняя стоимость американской краснозерной твердозерной озимой пшеницы (HRW) с поставкой из Мексиканского залива составит $288/т FOB, в то время как в текущем сезоне она достигнет $339/т.
Мировое производство пшеницы возрастет на 3,2% до 622 млн. т, потребление – на 0,8% до 616 млн. т, переходящие запасы – на 4,5% до 115 млн. т. Мировая торговля пшеницей увеличится в 2008/09 году на 3,8% до 108 млн. т.
Некоторую поддержку ценам оказало заявление министра сельского хозяйства России А. Гордеева по поводу того, что экспортные пошлины на зерно в стране будут сохранены до 1 июля на существующем высоком уровне. На текущий момент запретительная пошлина на пшеницу составляет 40%.
В связи с ограниченным предложением причерноморской пшеницы, Израиль существенно уменьшил импорт продукции из Причерноморского региона. По данным Минсельхоза США (USDA), поставки фуражной пшеницы сократились в 2006/07 МГ в сравнении с предыдущим сезоном на 17% до 583 тыс. т, а мукомольной – на 23% до 665 тыс. т.
Ожидается, что в связи с необходимостью увеличения запасов и ростом потребления мяса в текущем сезоне импорт увеличится до 1,5-1,6 млн. т. В то же время поставки причерноморской пшеницы останутся на низком уровне до августа-сентября т.г., после чего их темпы возрастут. Увеличится и импорт фуражной пшеницы за счет кукурузы.
Текущий валютный курс доллара к евро способствует экспорту американской продукции, поэтому ожидается, что доля США на израильском рынке возрастет до 30-35%.
Министерство сельского хозяйства Саудовской Аравии приняло решение об уменьшении производства пшеницы на 12,5% в год, начиная с урожая 2009 г. Планируется, что до 2016 г. внутреннее производство будет полностью приостановлено. Одновременно будет наращиваться импорт.
Данные о намерении страны оказали некоторое повышательное влияние на мировой рынок.
Основной причиной такого кардинального изменения политики в отношении выращивания пшеницы стали опасения по поводу истощения водных пластов, в то время как производство пшеницы ставит высокие требования к наличию грунтовых невозобновляемых водных ресурсов.
С весны 2009 г. Саудовская Аравия впервые за многие годы начнет импортировать пшеницу. Возможно, поставки начнутся уже в текущем году, если уровень внутреннего производства окажется меньшим ожидаемых 2,5 млн. т. Ожидается, что импорт пшеницы увеличится до 2016 г. до 3,42 млн. т.
Правительство Турции отменило импортную пошлину на пшеницу, рожь, овес, зерносмесь и спельту. С начала т.г. она составляла 8%. Эта информация имела некоторое повышательное влияние на рынок.
Нулевая пошлина будет действовать до 14 мая 2008 г. С 15 мая она будет повышена до 50% для всех указанных видов продукции.
В 2007 г. импортный тариф на мукомольную пшеницу, зерносмесь, спельту и рожь составлял 130%, на овес – 60%.
Ячмень
Майские контракты на ячмень на канадском рынке незначительно убавили в цене – до $238,65/т ex-silo. Это было вызвано низким спросом, влиянием технических факторов и оценками по поводу того, что стоимость ячменя является завышенной.
Повышательное влияние на рынок оказывало низкое предложение со стороны производителей.
По состоянию на 7 марта наличная стоимость французского фуражного ячменя с поставкой в марте-апреле составила EUR 212/т СРТ Руан.
Теплая погода в ЕС способствует раннему развитию растений. Поэтому во многих регионах Содружества посев ярового ячменя начался раньше, чем обычно.
Благоприятный температурный режим в зимние месяцы и достаточное количество осадков позволяют специалистам Минсельхоза США прогнозировать увеличение производства ячменя в ЕС в 2008/09 МГ на 15% до 12,05 млн. т. Данные об этом имели некоторое понижательное влияние на европейский рынок.
Министр сельского хозяйства России А. Гордеев заявил о том, что высокие экспортные пошлины на зерновые будут сохранены в стране до 1 июля. Информация об этом имела некоторое повышательное влияние на мировой рынок.
На текущий момент экспортная пошлина на ячмень составляет в стране 30%.
Специалисты Австралийского бюро экономики сельского хозяйства и ресурсов (Abare) прогнозируют, что в 2008/09 МГ (апрель-март) высокие мировые цены на зерновые могут привести к расширению посевов ячменя и других зимних культур в Австралии до рекордного уровня, если, конечно, погодные условия будут в целом нормальными. Ожидается, что производство ячменя в Австралии возрастет на 51% до 8,96 млн. т. Производство грубых зерновых в целом увеличится на 33% до 13,34 млн. т, из которых приблизительно половина может быть экспортирована.
Прогноз увеличения производства в Австралии имел понижательное влияние на мировые цены, поскольку позволяет ожидать повышения экспортного предложения.
Согласно прогнозу Минсельхоза США, в 2007/08 МГ импорт ячменя в Израиль уменьшится на 15-25% до 210 тыс. т. Основными причинами его сокращения станут снижение предложения причерноморской продукции и относительная дешевизна других культур, особенно кукурузы и сорго. Данные об этом имели некоторое понижательное влияние на рынок.
В 2006/07 МГ импорт ячменя в страну уменьшился в сравнении с предыдущим периодом на 19% до 246 тыс. т.
С 2003 г., когда Саудовская Аравия отказалась от субсидирования внутреннего производства ячменя, страна ежегодно импортирует около 7 млн. т фуражного ячменя. Высокий спрос со стороны государства способствовал тому, что мировые цены на данную продукцию превысили $420/т.
Чтобы уменьшить зависимость Саудовской Аравии от импорта ячменя, ранее правительство страны объявило о своем решении включить с 1 января в список товаров субсидируемого импорта 11 новых кормовых компонентов, в том числе пальмоядровый шрот, пшеничные отруби, соевый шрот с 44%-м содержанием протеина, люцерновое сено, патоку из сахарного тростника, рисовые отруби и шрот подсолнечника. Ранее в этот список были включены ячмень, желтозерная кукуруза, соевый шрот с 48%-м содержанием протеина и сорго.
Специалисты отмечают уменьшение темпов импорта ячменя с 1 января. Ожидается, что указанная мера позволит существенно уменьшить спрос на эту продукцию.
За первые 6 месяцев 2007/08 МГ (июль-июнь) импорт ячменя увеличился в сравнении с аналогичным периодом годом ранее на 12% до 3,32 млн. т. Ожидается, что в текущем сезоне он уменьшится в сравнении с 2006/07 МГ на 8% до 6,4 млн. т в связи с увеличением поставок других кормовых компонентов. Данные об этом имели некоторое понижательное влияние на мировые цены.
В 2008/09 МГ импорт уменьшится в сравнении с текущим сезоном на 6,2% до 6 млн. т.
В 2007 г. Саудовская Аравия импортировала 7,3 млн. т ячменя, что на 5% превышает объем поставок в предыдущем году. При этом Украина поставила 32% указанного объема, Германия – 14%.
|
|
|
- СВОТ – чикагская биржа, котируемый месяц – май, $/т, ex-silo. Примечание: SRW-мягкозерная краснозерная озимая пшеница.
- MATIF – парижская биржа, котируемый месяц – май, $/т, с доставкой в Руан.
- LIFFE – лондонская биржа, котируемый месяц – май, $/т, FOB.
- WCE – канадская биржа, котируемый месяц – май, $/т, ex-silo.
Кукуруза
Стоимость кукурузы на мировом рынке увеличилась. На Чикагской бирже СВОТ котировки майских контрактов повысились на $4,33/т до $223,31/т ex-silo. Июньские фьючерсы на французской бирже MATIF подорожали на $12,97/т до $322,48/т CPT.
Повышательное влияние на рынок оказало подорожание нефти и металлов и опасения по поводу меньших, чем ожидалось, посевных площадях в США.
Фактором поддержки являлись данные о возможном отсутствии экспорта со стороны Китая в ближайшее время. Глава Государственной зерновой администрации Китай Ни Женбанг (Nie Zhenbang) считает, что правительство страны будет предпринимать меры по уменьшению экспорта кукурузы. Поэтому возможно, что новые экспортные квоты не будут вводиться до сентября, когда начнется новый сезон. Отсутствие квот будет оказывать повышательное влияние на мировой рынок. В то же время он заявил, что страна имеет достаточно запасов для удовлетворения внутреннего спроса на кукурузу в текущем маркетинговом году.
Несмотря на высокие мировые цены на кукурузу, аналитики USDA прогнозируют увеличение в т.г. импорта этой продукции в Израиль на 5-10% в связи с уменьшением поставок фуражной пшеницы и ячменя из Украины и России. Поставки могут достичь 1,38 млн. т.
В 2006/07 МГ доля США на израильском рынке кукурузы достигла 56% на фоне сокращения поставок аргентинской, украинской, российской и болгарской продукции. Ожидается, что в 2007/08 МГ этот показатель составит 50-60%, а остальной объем поставят Аргентина и страны Восточной Европы.
Ограничение на содержание желтозерной кукурузы в кормах для бройлеров и высокие цены на мукомольную пшеницу, ячмень и сорго привели к увеличению импорта в Израиль белозерной кукурузы. В 2006/07 МГ Израиль импортировал 20 тыс. т этой продукции из США. По прогнозу USDA, в текущем сезоне этот объем составит около 10 тыс. т.
|
|
|
- CBOT – чикагская биржа, котируемый месяц – май, $/т ex-silo.
- MATIF – парижская биржа, котируемый месяц – июнь, $/т, c доставкой в Bordeaux-Blaye, Bayonne, La Pallice.
- BMF – бразильская биржа, котируемый месяц – май, $/т, ex-silo.
